本报记者秦玉芳广州报道
2024年年初以来，随着存款利率的不断下调，银行个人消费贷利率也在持续走低。商业银行纷纷加大消费信贷拓客力度，低价竞争愈加激烈，部分银行个人消费贷利率跌破“3”。
不过，低价信贷并未广泛赢得客户的“芳心”，居民对消费信贷需求依然不高。银行业务人士普遍透露，年初以来消费信贷规模增长不及预期，资金供给和需求失衡越来越明显。
业内人士分析指出，受宏观经济形势影响，银行零售信贷业务结构出现了明显调整，优化客群结构正在成为当前商业银行零售业务的重点。相较以往，消费信贷业务更倾向于中高端个人客户。但随着优质客户的竞争渐趋激烈，低价获客越来越“卷”，长期难以持续。长远来看，金融机构需要寻求更多的业务增长点和利润来源，尤其对长尾客群的需求仍待挖掘，消费信贷业务的发展空间依然很大。
利率优惠再加码
各大银行在零售信贷领域的竞争较为激烈，各种利率优惠措施层出不穷，利率降至历史低位。
进入2024年二季度，银行消费贷款拓客力度不减，不少银行纷纷加码返券、优惠等利率促销，针对特定客户推出低息消费贷产品，利率普遍低至2%左右。
某股份银行在深圳推出针对部分优质个人客户最高50万元的信用消费贷产品，利率低至2.9%。某城商银行也推出新客返券的利率优惠产品，100%领券，券后年化利率2.98%。
融360数字科技研究院的监测数据显示，2024年2月，全国性银行线上消费贷平均最低可执行利率为3.19%，环比下降13个基点，同比下降81个基点。
融360数字科技研究院在日前发布的研报中分析指出，近期银行线上无抵押消费贷利率下行趋势较为明显，虽然大部分产品利率仍在3%以上，但最低利率3%以下的情况开始增多，各银行之间的价格竞争也愈加激烈。
融360数字科技研究院分析师刘银平认为，各大银行在零售信贷领域的竞争较为激烈，各种利率优惠措施层出不穷，利率降至历史低位。
在星图金融研究院研究员黄大智看来，个人住房贷款、信用卡、消费贷等是银行零售信贷业务的主力业务板块，随着个人住房贷款持续收缩、信用卡增量的下降，消费信贷越来越成为银行零售信贷增量的重要抓手，近年来商业银行纷纷加大了对消费金融的业务布局。
从上市银行发布的年报来看，2023年银行消费信贷业务整体增长明显，部分银行消费贷余额实现两位数增幅。例如，招商银行（600036.SH）实现消费贷款余额3015.38亿元，较上年年末增长49.11%。宁波银行（002142.SZ）消费贷款占总贷款的比例，从此前的23.26%提升至25.6%。
刘银平指出，从上市银行已经披露的年报来看，大部分银行零售贷款余额实现了较大幅度增长，且增幅要大于2022年。
聚焦消费信贷业务发展，在调整零售信贷业务结构的同时，“价格战”逐渐成为金融机构消费信贷“获客”抢流的关键。中信银行（601998.SH）在2023年年报中披露，报告期内，该行开展多项消费贷款利率优惠活动，促动消费需求释放，累计投放利息优惠券千万余张，惠及60余万客户。
黄大智则指出，产品同质化严重，银行消费贷客群也在不断下沉，使得同业竞争更加激烈。叠加2023年以来利率的持续下行，加剧了消费信贷利率的下调幅度。
进入2024年，各大银行消费贷利率开启新一轮下调。融360数字科技研究院也强调，一方面政策引导之下市场利率中枢不断下移，另一方面春节前后市场消费需求增加，银行也在积极开展信贷“开门红”工作，不断挖掘新的需求获取更多优质信贷资源。
不过，2024年以来，尽管利率一降再降，但整体市场反馈并不理想。
广州的王先生透露，最近两周各种贷款推销电话越来越频繁，甚至有的时候一天上午能接到3个，都是为银行推销消费贷的。“手机上也会动不动收到不同银行发来的授信额度审批短信，邀请我去App上办理个人贷款。我之前做的一笔贷款，最近去申请提前还款，客服还说如果取消申请可以享受利率八折的活动。”
上海的刘先生也表示，现在几乎每天都能接到办理贷款的骚扰电话，甚至去银行办业务，大堂经理都会问一句“需不需要办理贷款”。“现在挣钱越来越难，更不敢乱花，即便贷款利率低也会不办。毕竟手头没钱可以省点花，但万一借钱花了到时候收入减少还不上怎么办？”
某股份制银行零售业务人士向《中国经营报》记者透露，现在居民消费意愿不强，信贷需求也大大减弱，且银行授信门槛也在提高，资源向优质客群倾斜。而实际上资质好的客户不愿意借钱消费，就导致供给大于需求，各家银行都在“卷”价格，所以尽管做了很多促销，但业务发展远达不到预期。
招商银行行长王良此前在年报发布会上也强调，现在由于信贷需求不足，资金供给过多，导致定价扭曲，甚至有些新客户的贷款成本实际上低于银行资金成本，这种现象反映了目前供求关系现状，也给银行的贷款定价管理带来很大的困难，是不可持续的。
光大证券也在最新研报中明确，从其他消费信贷数据看，居民融资需求扩张强度较弱，3月零售贷款增长强度一般，零售端需求仍待提振。
“去尾存优”客群优化
零售客户的差异性较大，零售资产的质量也参差不齐，针对优质零售客群的获客对于银行而言尤为重要。
各家银行在加码拓展消费信贷业务的同时，也已悄然开启“去尾存优”的客群优化。
上述股份银行零售业务人士表示：“年后我们针对消费信贷业务的授信模型没有太大的调整，只是更聚焦优选客群，比如体制内、事业单位、央企国企或者500强大企业的职工客群，中高风险的客群全都不能做了，授信门槛有很大提高。只要是优质客群的客户，授信比较宽松，额度高，利率非常低。”
“主要是去年消费贷业务不良太高了，银行压力很大，只能提高门槛控制风险。”上述股份银行零售业务人士指出。
黄大智认为，受疫情影响，居民现金流普遍紧张，存量客户的风险开始逐渐暴露出来。在这种情况下，金融机构要聚焦高附加值的业务，不能盲目下沉、内卷，需要调整客群结构，防范业务下沉带来的风险。
年初以来，越来越多银行强化零售信贷客群结构调整，降低中高风险客群占比。从产品公开信息初步统计，近来银行主推的信用消费贷、抵押消费贷等零售信贷产品，也大多强调只针对企事业单位、国企央企等领域的优质客群开放。
平安银行（000001.SZ）行长助理张朝晖在年报发布会上也强调，过去的零售信贷业务是高风险高收益的经营模式，未来要提升中低风险客户占比，中高风险、高收益的客户比例要降下来，为零售业务更好长久可持续发展奠定基础。
刘银平认为，零售客户的差异性较大，零售资产的质量也参差不齐，针对优质零售客群的获客对于银行而言尤为重要。“要控制好风险、改善零售资产结构、实现零售业务稳步增长，就需要对不同的客群采取不同的定价策略，进行组合性管理，重点维护优质零售客群。”
在萨摩耶云科技集团首席经济学家郑磊看来，当前，银行消费信贷业务更加注重优化客群，改善零售信贷资产结构，通过提高授信门槛来控制风险。同时，加强零售信贷业务的精细化管理，提高客户体验和满意度。
中国企业资本联盟副理事长柏文喜也强调，对于商业银行零售业务来说，深耕优质客群是未来的发展方向之一。相较于以往，当前消费信贷业务的重点更加倾向于中高端个人客户，对于个人客户的信用资质要求也相应提高。同时，商业银行也在积极探索数字化营销和精细化运营等手段，提高客户满意度和忠诚度，助力零售业务做好优质客群的深耕。
上述股份银行零售业务人士认为，长期来看，随着宏观经济的回暖，零售信贷资产依然是银行业务布局的重点。“2024年我们还会在小微贷款、消费贷款等方面持续发力，其中最关键的还是抓客群。”
聚焦客群优化的同时，金融机构也在加快提振需求的消费领域的业务布局。邮储银行（601658.SH）零售业务总监梁世栋日前在年报发布会上指出，近期也有很多消费政策密集出台，以旧换新也成为两会的热点，汽车、3C电子产品、家装等都是以旧换新消费的主力，今年要抓住以旧换新的契机大力布局。
