本文来自：上海证券报，作者：陆海晴
面对重仓股的震荡调整，如何是好？从近期披露的上市公司三季报来看，朱少醒、傅鹏博、刘彦春、张坤等顶流基金经理们趁此机会不断加码“心头好”。例如，张坤加仓平安银行超1亿股，刘彦春也继续大手笔加仓饲料龙头海大集团。
具体来看，今年一季度末，傅鹏博管理的睿远成长价值成为万华化学新晋前十大流通股东。二季度以来万华化学股价持续处于震荡调整中，傅鹏博却选择继续进攻。继二季度加仓113.04万股后，三季度继续加仓51.7万股。与傅鹏博一起加仓的还有谢治宇管理的兴全合润、兴全合宜两只基金。
除了加仓万华化学以外，截至三季度末，睿远成长价值持有皇马科技的股数较二季度末增加794.34万股，持有的广和通股数增加27.07万股，持有的杭叉集团股数增加394.96万股。
同万华化学一样，上述多只个股三季度表现并不尽如人意。例如，广和通股价自7月高点一度回调超30%，杭叉集团三季度股价也是下跌的。
朱少醒则继续加仓食品板块的桃李面包。从股价表现来看，今年以来，桃李面包股价跌幅超30%。富国天惠精选成长的持股数从二季度末的1410.95万股增至1900万股，也成为桃李面包新晋前十大流通股东。
无独有偶，面对重仓股的跌跌不休，刘彦春也多次出手。三季度，刘彦春管理的景顺长城新兴成长加仓迈瑞医疗149.99万股，加仓海大集团600万股。从股价表现来看，三季度海大集团股价一度回调近30%，迈瑞医疗股价回调幅度更是超过40%。
有意思的是，三季度周应波管理的中欧时代先锋也选择加仓海大集团，持股数量从1167.32万股增至1358.21万股。
张坤则对银行股一往情深。三季度平安银行股价跌幅超过20%，张坤则选择大手笔加仓。具体来看，三季度，他管理的易方达蓝筹精选加仓平安银行超1亿股，易方达优质精选成为平安银行新晋前十大流通股东。截至三季度末，上述两只基金共持有平安银行近50亿元。值得注意的是，此前基金公告显示张坤在9月最后两个交易日曾合计狂买招商银行超8亿元。
面对震荡的市场行情，多位基金经理也透露了最新的布局思路。刚刚从董承非手里接管兴全趋势投资的董理表示，未来A股更多的是结构性机会，看好三大方向：
一是在我国能源结构转型大背景下的新能源相关产业，有望成为未来三十年A股最重要的主题之一。
二是涉及到吃喝玩乐等各个领域的广义上的新兴消费。
三是具有技术壁垒的高端制造业。我国在过去二十年里积累了巨大的工程师红利和成本优势，形成了全面、体系化的产业配套，这些都使得我国高端制造业将在世界范围内具备更加突出的优势。
今年收益领先的基金经理又如何看待当前的市场？截至10月20日，韩广哲管理的金鹰民族新兴收益率高达96.07%。从最新交流纪要来看，对于新能源板块，韩广哲认为，就上游资源而言，从需求端来看，今年四季度到明年上半年还会有新的有吸引力的车型不断推出，整车销量或可以保持较高的增速。较好的需求对电池材料和资源起到了支撑作用，所以目前来看，维持高位是一个合理的预期。从中游来看，现在最紧缺的环节，比如电解液和隔膜，因为拓展周期相对较长，行业龙头市占率较高，所以状态比较好。负极相对没那么好，但由于限电影响，导致阶段性电价上涨，以及停产，所以负极供应是阶段性的，当供电回归常态后，正负极的格局将不如电解液和隔膜。
