作者：时代财经 徐维强
私募巨头都在买哪些股票？
随着中报的披露，百亿私募二季度的调仓换股路径也是随之浮出水面。根据私募排排网数据不完全统计，已有高毅资产、明汯投资、淡水泉投资、盘京投资、盈峰资本、磐沣投资、礼仁投资、千合资本、正心谷资本等9家百亿私募二季度重仓股曝光，合计持有个股25只（含重复），持仓市值达44亿元，持有单只个股市值最高超5亿元。
从百亿私募重仓股股价表现来看，截至上周末收盘，在剔除重复股票后，上述21只个股中，有20只个股股价录得上涨，上涨个股占比95.24%，其中16只个股股价涨幅均超20%，更有诚迈科技与海欣食品的股价翻倍，涨幅分别为116.99%和106.04%。
私募排排网未来星基金经理夏风光向时代财经分析认为，短期的涨跌主要是受到市场情绪的驱动，但缺乏企业盈利增速和宏观基本面的支持，行情的基础必然是不坚实的。
私募二季度大赚超亿元。图片来源：视觉中国基金经理最新持仓曝光
相较于前期的机构抱团医药与食品饮料，中报披露的百亿私募重仓股中，电子、化工、电气设备获得较多百亿私募青睐持有，其次则是计算机、食品饮料与医药生物。
在二季度，百亿私募的调仓动作较大，除了持有宏发股份、厦门象屿、启明星辰、濮阳惠成、盘江股份、水井坊、凤凰光学7只个股数量较上期不变外，同期还增持了5只个股，新进12只个股，以及退出多只个股的前十大流通股东。
私募排排网的数据显示，截至目前，百亿私募高毅资产的4只产品出现在10家上市公司的前十大流通股东中，合计持有市值27亿元，冯柳、邓晓峰、卓利伟等明星基金经理持仓曝光。
冯柳认为好的投资机会是有限的，投资者的精力及能力圈亦是有限的，真正的风险控制在于有效且充分深入的思考，因此集中投资是主要的风格选择。从基金经理的操作来看，冯柳的“高毅邻山1号远望基金”二季度持有厦门象屿不变；新进乐鑫科技、龙蟒佰利、欧菲光；减持1000万股利尔化学；同期退出回天新材、天山股份、好想你、东珠生态的前十大流通股东。
从二季报来看，“高毅邻山1号远望基金”二季度新入3000万股龙蟒佰利，位于该股的第九大流通股东，期末持有市值为5.55亿元，占总股本比例1.48%，也是在已经披露的中报数据中，冯柳重仓的单只金额最高的个股。
冯柳对科创板也进行了布局，二季度新进35万股乐鑫科技，位于第八大流通股东，乐鑫科技还是科创板18家"国产芯片"龙头之一。
二季度邓晓峰管理的两只基金“高毅晓峰2号致信基金”与“锐进四十三期高毅晓峰投资信托”均增持福斯特，分别增持152万股与154万股，位于第八和第七大流通股东。邓晓峰二季度还看好宏发股份，“高毅晓峰2号致信基金”持有1111万股不变，“锐进四十三期高毅晓峰投资信托”则新进910万股，分列第五和第九大流通股东。
卓利伟的“高毅利伟精选唯实基金”二季度新进华峰氨纶第五大流通股东，持股市值1.13亿元。资料显示，华峰氨纶是国内聚氨酯制品龙头，还是国内产能最大的氨纶生产企业。
赵军与王亚伟持股不动
作为上半年百亿私募冠军，盘京投资的动态颇受市场关注。盘京投资在二季度布局了海欣食品与诚迈科技。“盘京天道七期”新进164.25万股海欣食品，持股市值1100万元，占总股本比例为0.34%。盛信2期则新进68.04万股诚迈科技，持股市值达1.29亿元。
盘京投资二季度新进的两只个股股价同样表现不俗，截至8月7日收盘，诚迈科技与海欣食品股价年内均实现翻倍，分别为116.99%和106.04%。
私募大佬赵军掌舵的淡水泉投资继续持启明星辰、濮阳惠成数量不变，持有市值分别为3.76亿元和5200万元。“淡水泉精选一期”在2019年二季度进入启明星辰前十大流通股东，一直持有892.98万股不变，但随着启明星辰股价的不断上涨，持股市值也从最初的2.4亿元增长至3.76亿元。网络安全龙头启明星辰还是近一周调研机构数量最多的股票，有157家机构调研了该公司。
礼仁投资二季度继续持有水井坊452.49万股不变。从上市公司披露的数据来看，礼仁投资在2019年一季度出现在公司前十大流通股东，首次持股279.69万股，随后一路增持至452.49万股维持不变。由于受疫情影响较大，水井坊二季度收入大幅下滑，不过虽然水井坊今年的股价在白酒行业中并不出色，但是公司上半年控制发货节奏，以消化库存为主，下半年有望轻装上阵，已有券商给出增持评级。
二季度同样“按兵不动”的还有千合资本，这也是王亚伟近一年来持续持有147.40万股凤凰光学不变。作为电子行业个股，凤凰光学的股价并没有搭上科技股的顺风车，年内涨幅仅为4.89%。
百亿私募加仓医药
医药依旧是巨头私募重仓布局的板块，百亿私募正心谷资本与磐沣投资二季度均有布局医药。自汇添富奔私的林利军创立了正心谷资本，二季度正心谷旗下的“正心谷价值中国精选”、“正心成长”与“正心谷价值中国专享”新进富祥药业第二、第九和第十大流通股东，分别持有富祥药业1295万股、363.86万股和338.85万股。
磐沣投资增持334.87万股，累计持有1015.17万股凯普生物，持股市值达5.27亿元，是第三大流通股东。
在2020年中报，明汯投资共出现在4只股票的十大股东之中，期末参考市值合计为6000万元。明汯投资为国内百亿量化机构，二季度明汯投资分别新进中电电机、米奥会展、赛腾股份、智动力，分别来自电力设备及新能源、消费者服务、机械、电子行业，其中中电电机与赛腾股份股价接近翻倍。
但明汯投资作为量化机构，大多为全市场选股，且持股周期并不会太久，并且明汯投资的重仓股持股市值普遍不高，持股市值最大的赛特股份也仅为2629万元。
本周，A股出现连续震荡。对此私募排排网未来星基金经理夏风光向时代财经分析认为，短期的涨跌主要是受到市场情绪的驱动，前段市场探讨牛市的呼声比较高，主要依据也就是依据短期情绪化的指标。但缺乏企业盈利增速和宏观基本面的支持，行情的基础必然是不坚实的，情绪化指标来得快去得也快。
“特别是融资融券资金是高度敏感的短期投机资金，受到隔夜股市波动的冲击，特别是美股中纳斯达克指数出现了明显的疲态，对创业板形成了较大的拖累。”夏风光表示，由于创业板指数以及消费、医药和科技板块的估值已经到达历史峰值，此前就判断行情更像是结构牛市的尾声，不确定性高的时候少参与。所以以淡化指数、控制仓位为主，持有净多仓在四成左右，显著低于私募基金平均水平，以严控可能的下行风险。超额收益主要通过积极精选股票等品种来实现，这也是未来一段时间的策略。
